L’histoire dit que le Nasdaq va monter en flèche en 2024 : voici mes 5 principales actions de croissance de logiciels à acheter avant qu’il ne le fasse | Le fou hétéroclite

Depuis que les actions ont commencé à se négocier à la Bourse Nasdaq, l’indice n’a produit des rendements annuels négatifs que 14 fois. De plus, l’indice a chuté d’au moins 30 % à seulement trois reprises au cours des deux dernières décennies.

Ce que les investisseurs ne réalisent peut-être pas, c’est qu’après ces fortes baisses de 2002 et 2008, le Nasdaq a connu une hausse pendant plusieurs années consécutives.

De même, après une année 2022 difficile, le Nasdaq a fortement rebondi l’année dernière, avec un rendement de 43 %. Cela s’explique en grande partie par l’euphorie entourant l’intelligence artificielle (IA) dans l’industrie technologique. Alors que l’année 2024 démarre en trombe, de nouveaux gains pourraient être réservés aux investisseurs.

Bien que chacune des actions ci-dessous ait bénéficié d’un élan tiré par l’IA en 2023, je pense qu’elles semblent toutes attrayantes compte tenu des perspectives de croissance à long terme de l’intelligence artificielle pour les développeurs de logiciels.

1. Technologies Palantir

La première société sur ma liste est un incontournable parmi les fonds négociés en bourse (ETF) de Cathie Wood. Palantir Technologies (PLTR -1,59%) développe une multitude d’outils logiciels d’analyse de données qu’elle vend au gouvernement américain et à ses alliés occidentaux, ainsi qu’au secteur privé.

2023 a été une année de transformation pour Palantir puisque la société a lancé son quatrième produit phare : la plateforme d’intelligence artificielle (AIP) Palantir. La direction a développé une stratégie créative de génération de leads pour faire connaître l’AIP, alors que le marché était inondé de produits concurrents. Palantir a commencé à organiser des séminaires immersifs appelés boot camps au cours desquels les clients potentiels peuvent faire une démonstration de son logiciel et identifier un cas d’utilisation de l’IA.

Depuis le lancement d’AIP en avril dernier, Palantir a accueilli plus de 500 camps d’entraînement. Pour mettre cela en perspective, l’entreprise a réalisé 92 pilotes de démonstration au cours de l’année 2022. Bien que la demande de participation aux camps d’entraînement soit impressionnante, la conversion en clients payants réels est encore plus encourageante.

Palantir a augmenté son nombre de clients de 35 % d’une année sur l’autre en 2023. L’adoption rapide de l’acquisition de clients a alimenté une expansion significative de la marge et la génération de flux de trésorerie disponibles pour Palantir. La société est constamment rentable selon les principes comptables généralement reconnus (PCGR) et a terminé 2023 avec 3,7 milliards de dollars de liquidités et aucune dette à son bilan.

En effet, avec un ratio prix/ventes (P/S) de 25,5, l’action Palantir n’est pas vraiment bon marché. Cependant, les investisseurs doivent comprendre qu’au cours des dernières semaines, le titre a connu un certain élan compte tenu du rapport explosif de la société pour le quatrième trimestre. Néanmoins, Dan Ives de Wedbush Securities voit toujours un potentiel de hausse substantiel pour l’action Palantir compte tenu du succès initial de l’entreprise avec l’IA.

Ainsi, même si les actions de Palantir se négocient à une prime, je pense que cela est justifié. Les investisseurs à long terme voudront peut-être acquérir des actions de Palantir alors que la société apparaît discrètement comme un gagnant dans le paysage de l’IA.

2. ServiceMaintenant

La prochaine étape sur la liste est la société de gestion de données informatiques ServiceMaintenant (MAINTENANT -1,35%). L’un des piliers fondamentaux des dirigeants d’entreprise est la capacité de prendre efficacement des décisions basées sur les données.

Le défi auquel sont confrontées les grandes entreprises est qu’elles s’appuient généralement sur plusieurs plates-formes différentes pour stocker leurs données. Malheureusement, ces systèmes communiquent rarement facilement entre eux, ce qui met les décideurs dans une position difficile. ServiceNow aide les entreprises à transformer leurs opérations en connectant de manière transparente leurs données sur les plateformes numériques.

Selon une société de recherche informatique Gartner, 6 500 milliards de dollars seront dépensés en services technologiques d’ici 2027. Encore mieux ? Les services informatiques et les logiciels devraient représenter la majorité de ces dépenses. C’est un très bon signe pour ServiceNow. Étant donné que l’entreprise fait déjà un travail remarquable en acquérant de nouveaux clients et en élargissant sa base existante, les choses pourraient tout juste commencer, car l’IA joue un rôle majeur dans la transformation numérique des entreprises.

Avec un récent ratio P/S de 17,7, ServiceNow se négocie relativement en ligne avec sa moyenne à long terme. Je considère le titre comme sous-évalué et je pense que ServiceNow est négligé parmi les principales opportunités d’investissement dans le logiciel en tant que service (SaaS).

Source de l’image : Getty Images.

3. Force de vente

Force de vente(CRM 0,95%) était l’action la plus performante du Dow Jones l’année dernière. Ce qui rend Salesforce unique, c’est le portefeuille de différentes entreprises qu’il a acquises.

Bien que ces accords aient été initialement salués, les efforts d’intégration en cours et le blocage de la monétisation ont finalement eu des conséquences néfastes sur l’enthousiasme des investisseurs. Cependant, alors que les budgets informatiques allouent de plus en plus de capitaux à l’intelligence artificielle, Salesforce vient peut-être de débloquer sa nouvelle opportunité.

L’entreprise se présente comme un écosystème de bout en bout alimenté par l’IA pour la productivité sur le lieu de travail, assemblé via ses plateformes MuleSoft, Tableau et Slack. Même s’il n’en est qu’à ses débuts, Salesforce affiche déjà une croissance accélérée en raison de l’influence de l’IA sur les piles technologiques des entreprises.

Je pense que Salesforce connaît une sorte de renaissance et que l’entreprise semble bien placée pour poursuivre sa croissance à long terme, car elle offre une plate-forme beaucoup plus sophistiquée et à spectre complet pour les outils d’automatisation du lieu de travail par rapport à ses pairs.

4. Chien de données

Chien de données (CHIEN -1,29%) est un acteur émergent dans l’industrie du cloud computing. La société propose une plate-forme de surveillance cloud pour aider à assurer la sécurité des données.

Données sur les revenus DDOG (annuels) par YCharts

En 2023, Datadog a augmenté son chiffre d’affaires de 27 % sur un an pour atteindre 2,1 milliards de dollars. Même si la croissance des revenus devrait ralentir au cours des deux prochaines années, le compromis est que la direction réclame une augmentation des bénéfices d’exploitation.

J’accepterai un léger ralentissement des revenus en échange d’une rentabilité soutenue à long terme. Avec un P/S récent de seulement 21,8, l’action Datadog se négocie avec une forte décote par rapport à sa moyenne sur 10 ans de 31. Cela pourrait être une formidable opportunité d’acheter des actions Datadog alors que la société s’apprête à devenir une société plus mature et plus rentable. entreprise.

5. MongoDB

La dernière entreprise sur ma liste est la plateforme de gestion de bases de données NoSQL MongoDB (MDB -6,94%). À la fin du troisième trimestre fiscal 2024 de la société, clos le 31 octobre 2023, MongoDB comptait environ 46 400 clients, soit une augmentation de 19 % d’une année sur l’autre.

L’accélération de l’acquisition de clients et la croissance du chiffre d’affaires de 30 % ont aidé MongoDB à effacer ses pertes. Pour les neuf mois clos le 31 octobre 2023, MongoDB a généré 59,4 millions de dollars de flux de trésorerie disponible. À titre de comparaison, le flux de trésorerie disponible de la société était négatif de 48,6 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2022.

Avec un P/S de 19,4, MongoDB se négocie légèrement en dessous de sa moyenne sur 10 ans. En outre, étant donné que le marché adressable des logiciels de bases de données devrait atteindre 189 milliards de dollars d’ici 2030, les perspectives de croissance de MongoDB semblent solides. Le moment pourrait maintenant être intéressant pour commencer à constituer une position sur les actions MongoDB et à se préparer à la conserver sur le long terme.